来源时间为：2022-02-27
（）2021年年度董事会经营评述内容如下：
一、报告期内公司所处行业情况
（一）高分子材料抗老化行业
1、行业发展阶段
所有与空气、光照接触的高分子材料都需要抗老化技术及产品解决老化问题，因此，抗老化技术是高分子材料发展的核心技术之一。
抗老化助剂作为高分子材料提升性能的必添辅助剂，随着公司下游的塑料、橡胶、涂料、化学纤维、胶黏剂等高分子材料未来很长一段时间保持较快增速，抗老化助剂行业也将在较长时期内保持稳定的增长。根据泛欧塑料工业协会（PlasticEurope）及MarketsandMarkets发布的相关数据，2020年塑料制品市场规模约为4,683亿美元，至2025年市场规模将达到5,961亿美元，年均复合增长率6.0。根据Statista和Eurostat发布的相关数据，2019年全球合成纤维产量为7,000万吨，自2010以来年均复合增长率为4.4。根据MarketsandMarkets发布的相关数据，2020年全球胶黏剂和密封胶市场规模达到630亿美元，至2025年市场规模将达到800亿美元，年均复合增长率为4.8。根据Statista和MarketsandMarkets发布的相关数据，2020年涂料市场规模约为1,472亿美元，至2025年市场规模将达到1,794亿美元，年均复合增长率为4.0，2020年合成橡胶市场规模约为288.8亿美元，至2025年市场规模将达到378.2亿美元，年均复合增长率5.5。因此，到2025年全球高分子材料市场有望接近一万亿美元市场，且处于稳定增长的趋势。
国务院发布的《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》与《中国制造2025》中，将新材料产业列为大力推动的重点领域并将新材料作为构筑产业体系的新支柱。国务院发布的《国家重大科技基础设施建设中长期规划（2012—2030年）》要求以材料表征与调控、工程材料实验等为研究重点，布局和完善相关领域重大科技基础设施，推动材料科学技术向功能化、复合化、智能化、微型化及与环境相协调方向发展，将材料科学列为重点领域。根据国家发改委公布的《首批国家战略性新兴产业集群名单》，“十四五”期间，我国新材料产业形成十三个国家级战略性新兴新材料产业集群。同时，随着共同富裕带动的消费升级和产业升级，进一步提升高分子材料抗老化性能是今后一段时期的技术热点，抗老化助剂对下游高分子材料的渗透率将会进一步提升。因此，从中长期来看，国家对新材料产业的重视为高分子材料抗老化行业的发展带来了良好的政策环境。
2、行业竞争格局
高分子材料抗老化行业是一个相对细分且充分竞争的市场领域。全球而言，BASF、SI、SONGWON等全球行业巨头，因先发优势而在经营规模、应用技术等方面具有一定的优势，目前依然占有全球市场份额中的较大部分。国内高分子材料抗老化助剂的市场总体呈现出“三多、三少”的局面，即小企业多、大企业少；单一产品型企业多、系列产品型企业少；成本效益型企业多、创新服务型企业少。伴随着中国高分子材料规模的迅猛发展，近几年国内高分子材料抗老化行业的集中度在迅速提升，并且正在从国内市场走向国际市场，与日本ADEKA、台湾秒春、意大利Sabo等全球单项实力突出者进行角逐。
与其他国内同行业企业不同，利安隆经过长期的全球市场布局和上市之后一系列的资本运作和产能布局，已经成为全球同行业产品门类配套最齐全的企业之一，并且聚集了全球同行业很多技术专家，在创新和服务方面快速提升，未来将充分利用产品性价比高、市场反应速度快等优势，更多通过技术创新与应用技术服务（U-pack产品），与BASF、SI、SONGWON等全球行业巨头一起构筑一个有中国企业参加的全球行业领导者集团。
3、公司所处行业地位
2021年是我国“十四五”规划的开局之年，经济形势整体持续稳中向好。遏制高耗能、高排放项目盲目发展，是“十四五”时期推进碳达峰、碳中和工作的重中之重。此外，近年来我国开展了较为严厉的安全环保核查，部分抗老化助剂企业由于地理位置原因或安全环保投资不符合国家标准，这些企业集约发展程度低、生产过程粗放、生产设备工艺落后、产品质量和技术水平相对较低、安全环保条件和安环设施投入不足，会随着行业发展和国家政策落实逐步淘汰。该类企业的逐步淘汰，为符合法规或产业升级的企业带来了一定的市场空间。在本次“洗牌”过程中，公司紧抓契机，通过提高项目建设水平，提升工艺装备自动化水平，积极进行产能升级和产品结构调整，在发展中赢得了先机和竞争优势。
公司已发展为国内抗老化行业的龙头企业，是系列产品型、创新服务型企业的典型代表，在产品配套、经营规模、技术创新和技术服务能力、全球运营能力方面都呈现出快速进步的特点，与全球行业的先进代表BASF、SI、SONGWON等全球行业巨头的运营能力、创新能力正在靠近，客户群分布也更为一致，可以预判在不远的未来，利安隆将必然成为全球行业领导者集团的一员。
（二）润滑油添加剂行业
公司于2020年12月18日披露《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金预案》，拟以发行股份及支付现金方式购买锦州康泰润滑油添加剂股份有限公司92.2109股权，强势涉足润滑油添加剂行业。
1、行业发展阶段
润滑油添加剂行业是近年来迅猛发展的行业。20世纪30年代前润滑油使用少，基本上一般的矿物油即可满足工业润滑需求。20世纪30年代底-90年代末，随着汽车、航空、船舶等产业的发展，对润滑油的需求快速增大，同时对润滑油的性能要求也在提高，因此刺激了润滑油添加剂的使用。21世纪之后，随着环保意识的提高，各国政府都在呼吁节能减排，不仅传统发动机对润滑油性能的要求在不断提升，新能源汽车、风力发电机、高铁、航空等市场更提出了前所未有的个性化性能要求，进而推动润滑油往高品质方向发展，添加剂的配方也变得更为复杂，给润滑油添加剂行业的发展带来创新的重大机遇。
据全球咨询和研究公司克莱恩（Kline&Co）及上海市润滑油品行业协会的数据显示，全球润滑油添加剂市场规模2019年已增长至151亿美元，预计至2023年将达到185亿美元，按照我国润滑油添加剂需求量全球占比超过20保守预测，国内规模达38亿美元。
全球润滑油添加剂市场集中度非常高，路博润、润英联、雪佛龙奥伦耐和雅富顿这四大润滑油添加剂公司控制了全球85以上的市场份额。国内润滑油添加剂生产企业仅有康泰股份、（）和无锡南方初具规模，其主要功能性单剂品种门类已经齐全，但产品质量和规模仍有差距，成长空间巨大。而国内一些小规模复合剂企业大都在工业润滑领域发展，仍处于起步发展阶段。国内高端润滑油添加剂市场当前仍然为国际四大垄断，进口替代机会巨大。
当前全球的润滑油行业的增量发展重心正在向以中国、印度为代表的亚太发展中国家转移，根据Frost&Sullivan的研究，亚太国家的迅速发展已成为推动2014年至2020年全球润滑油市场发展的两大主要驱动力之一。鉴于主要需求市场增量从欧美向亚洲转移，且按照国家部署急需进行进口替代，国内润滑油添加剂生产企业将凭借成本优势、物流优势和本土配套服务优势逐步占据市场竞争主动权，从而获得更多的成长空间。
国务院发布的《国家中长期科学和技术发展规划纲要（2006年-2020年）》中，提到了在国民经济、社会发展和国防安全中重点发展的特种油品行业，对“卡脖子”行业进行重点的扶持。国家发改委颁布的《石化产业规划布局方案》中提出支持民营企业的控股投资，并促进产业升级；在《国务院办公厅关于石化产业调结构促转型增效益的指导意见》中，提出了加快淘汰工艺技术落后，环境污染严重的产能；2020年9月，国家标准化管理委员会联合工业和信息化部等六部委联合颁布《增材制造标准领航行动计划（2020-2022）》提出到2022年，立足国情、对接国际的增材制造新型标准体系基本建立，计划的颁布推动了行业标准的制定，进一步减少落后产能，润滑油添加剂行业会向集约化发展，头部企业更加受益。
为解决我国润滑油供应链自主可控难题，由天津大学校长金东寒院士发起成立了“润滑油产业创新联盟”，中国的发动机主机厂、润滑油企业、润滑油添加剂企业和国内一流的润滑油产业链科研机构云集作为创新联盟发起人，中国的柴油机润滑油标准（D1）预计将在今年发布。这将是中国润滑油添加剂产业发展的重大战略机遇。
2、行业竞争格局
在国际市场上，经过20世纪90年代末期润滑油添加剂公司之间剧烈的兼并和重组，产业逐渐集中，形成了以四家国际知名润滑油添加剂公司路博润（Lubrizol）、润英联（Infineum）、雪佛龙奥伦耐（ChevronOronite）、雅富顿（Afton）为主的市场竞争格局。这几大添加剂公司均拥有较长的发展历史，在技术研发和市场拓展方面有深厚的积淀，控制了全球85左右的添加剂市场份额。四大润滑油添加剂公司以销售复合剂为主，其生产的单剂一般都是自用，同时向外部单剂厂商采购其不生产或产能不足的单剂产品补充。除以上四大润滑油添加剂公司之外，国外还有朗盛（LANXESS，已完成对Chemtura的收购）、巴斯夫（Basf）、范德比尔特（Vanderbilt）、罗曼克斯（Rohmax）等以生产不同添加剂单剂为主的知名特色润滑油添加剂公司，这几家公司在各自产品专业领域均有较强的研发实力，因而占有一定的国际市场份额。
在中国市场上，润滑油添加剂首先由大型国企合资引进，相继在兰州石化、锦州石化建立了合资企业。从90年代开始，一大批民营资本进入该行业，主要以生产清净剂、分散剂、抗氧抗腐剂等单剂为主，也出现一批以服务工业润滑油市场为主的复配剂小型企业。伴随近年来国家环保政策监管的日趋严格，以及产业升级的不断推进，国内润滑油添加剂产业也快速走向规模化、集约化，锦州康泰润滑油添加剂股份有限公司、新乡市瑞丰新材料股份有限公司、无锡南方石油添加剂有限公司正是在这样的行业背景下脱颖而出，成为中国境内润滑油添加剂行业为数不多兼具规模与技术研发实力的润滑油添加剂公司，未来锦州康泰、新乡瑞丰和无锡南方将成为中国润滑油供应链自主可控的重要力量。
国内复合剂的市场份额主要被国外润滑油添加剂公司或其在国内设立的合资企业所占据，尤其是技术水平相对较高的高端复合剂产品。由于复合剂配方的研发、测试以及认证需要大量的资金投入、不断的技术积累、辅以繁琐的试验程序并通过花费较高的技术认证，且中国润滑油一直沿用国际标准。因此，包括锦州康泰、新乡瑞丰、无锡南方这样的国内民营润滑油添加剂领先企业都面临多方面的竞争劣势。因此引进顶级人才提升单剂水平、提高复配剂研发能力、参与并积极推动中国润滑油各项标准的建立，是中国润滑油行业企业的共同出路。
3、所处行业地位
公司的并购标的康泰股份主营业务为润滑油添加剂的研发、生产、销售及服务。公司产品广泛应用于润滑油、润滑脂、石油助剂、燃料油及乳化炸药等领域，并最终应用于海陆空交通运输、各种工业设备、各类金属加工环境以及特种作业领域等，产品销售覆盖全国并出口至全球20多个国家和地区。其中绝大部分市场份额在国内市场，国际市场主要分布在亚太地区，以西亚为主。
目前，以康泰股份为代表的少数具有自主知识产权的民营企业，包括瑞丰新材、无锡南方等公司在部分细分产品上已经取得了一定的市场份额，并在部分高端产品市场与国外厂商展开局部竞争。从国内市场角度分析，康泰股份与瑞丰新材、无锡南方等属于国内润滑油添加剂行业第一梯队企业。从国际市场角度分析，公司整体实力对比国际四大仍有比较大差距，虽然在国际市场占有率逐步提高，但在人才、技术、产能和下游技术服务方面还需要很长时间的积累。从发展势头上看，未来大型润滑油添加剂企业的垄
